2008年8月26日

来源：中国保险报  作者：刘景鹏

为进一步规范保险资产管理运作，防范现实和潜在风险，一场为期3个月、针对各保险公司及保险资产管理公司的检查已经开始。保监会于日前下发《关于开展2008年保险资产管理现场检查工作的通知》称，拟于8月至11月对各保险公司、保险资产管理公司进行保险资产管理现场检查。

根据保监会的安排，这次检查以风险管理和制度执行为重点，具体包括：要求各相关机构在8月25日前上报外汇资产风险自查报告和投资资产风险自查报告，在8月31日前上报保险资产管理自查报告。

据了解，除对保险资产整体风险进行检查外，保监会还将重点排查外汇资产和投资型产品的风险，同时将对保险公司治理情况、交易对手及回购融资风险、资产管理运作等情况进行检查。

按照保监会要求，各公司须对投资资产风险进行自查，以2008年6月30日数据为基础，按照总体资产、大类资产、投资品种等层次，从余额、占比、同比及投资收益等方面进行量化分析，将计算结果与相关基准或风险限额相比较，说明各层次投资资产的风险程度，分析其对公司损益、偿付能力等可能产生的影响。

在市场最为关注的保险资金权益资产处理上，保监会要求各相关机构在报告中分析权益投资的现状，说明各自投资收益（分财务收益和综合收益）、风险及对公司经营状况的影响。具体内容包括，按照资产分类计算股票投资余额、比例和收益，其中大盘蓝筹股余额、比例和收益（说明公司确定大盘蓝筹股的标准），前十只重仓股票资产余额和比例，各只股票余额和比例，所属行业特征；分别说明2007年和今年上半年投资新股的策略及收益情况；流通受限股票余额和比例，逐一说明目前股价与发行价的比较情况（包括定向增发和网下配售两部分）；不再符合保险机构投资条件的已购股票（因公司变化等因素）余额和比例，拟采取的措施；基金投资余额、比例和收益，分别列示货币型、债券(资讯,行情)型、股票型、混合型基金的情况（说明投资基金的选择标准）；以及列示分红、万能、投连等保险产品约定的投资股票和基金的比例，说明实际投资情况，分析潜在风险。

值得关注的是，此次检查对基础设施投资提出了自查要求。保监会称，资产管        理公司须说明基础设施债权投资计划、股权投资计划和资产管理产品情况，包括设立时间、募集规模、规模变化、投资基准、投资收益、剩余期限、产品净值及各保险机构的申购赎回情况，分析这些产品在销售、投资及收益等方面的风险状况。

此外，保监会要求各公司组织资产管理运作情况自查，以2007年1月至2008年6月为检查期限，对照公司资产管理制度，检查具体执行情况，从体制机制、管理人员、业务流程、重点环节和关键风险点等方面，查找风险漏洞和违法违规问题，并提出切实可行的改进措施。